Aroundtown SA annonce une offre d'échange et d'achat de billets perpétuels

Aroundtown SA, une société immobilière basée au Luxembourg, a lancé une offre d'échange et d'achat volontaire ciblant ses billets perpétuels libellés en GBP et en USD. L'offre, annoncée le 22 avril 2024, consiste en une invitation aux détenteurs de billets perpétuels spécifiques à les échanger contre de nouveaux billets aux conditions légèrement modifiées.

Les détenteurs de billets perpétuels de 400 000 000 GBP avec un coupon actuel de 4,750 % ont la possibilité de passer à de nouveaux billets perpétuels libellés en GBP, qui offrent un coupon révisé de 8,625 % et une durée allant jusqu'à la première date de réinitialisation 5,25 ans plus tard. De même, les détenteurs de billets perpétuels de 700 000 000 USD avec un coupon actuel de 7,747 % peuvent échanger leurs billets contre de nouveaux billets libellés en USD comportant un coupon de 7,875 % qui s'étend sur 5,5 ans jusqu'à la première date de réinitialisation.

Les nouveaux billets seront émis par Aroundtown Finance S.à rl, une filiale d'Aroundtown SA, et devraient être cotés à la Bourse de Luxembourg. De plus, ces billets devraient recevoir une notation BBB- par S&P Global Ratings Europe Limited. La période de l'offre est fixée du 22 avril au 30 avril 2024, sauf modifications apportées par la société.